在个人财务规划中，选择将资金投入社保还是存入银行进行长期储蓄，需要考虑收益性、风险性、流动性和保障功能等多重因素。以下从专业角度对两者进行系统性分析：


　　 一、收益性比较模型


　　（一）社保收益测算


　　1. 缴费成本核算


　　假设参保人按最低基数缴费（取2023年某二线城市基数下限4,500元），单位+个人合计缴费比例24%（养老16%+8%），月缴费额=4,500×24%=1,080元，20年总成本=1,080×12×20=259,200元。


　　2. 养老金预测模型


　　基础养老金=（退休时社平工资+指数化月均工资）÷2×缴费年限×1%


　　个人账户养老金=个人账户储存额÷计发月数（按60岁退休139个月）


　　假设参数：


　　- 社平工资年均增长3%（近十年实际增速约5-8%）


　　- 个人账户记账利率4%（2023年实际为6.12%）


　　- 20年后社平工资达10,800元


　　计算结果：


　　基础养老金≈（10,800+4,500）÷2×20×1%=1,530元/月


　　个人账户养老金≈（4,500×8%×12×20）×（1+4%）^20 ÷139≈1,250元/月


　　合计≈2,780元/月，年化收益≈12.9%（未考虑养老金连涨机制）


　　 （二）银行存款收益测算


　　1. 大额存单复利模型


　　按现行3年期大额存单3%利率，20年复利终值系数（F/P,3%,20）=1.806


　　25.92万元本息和=259,200×1.806≈468,000元


　　净收益=468,000-259,200=208,800元


　　2. 收益对比


　　社保年均收益率12.9%显著高于银行存款3%，但需注意：


　　- 社保回报包含转移支付和社会平均化因素


　　- 银行利率存在下行风险